Съветът на директорите на "Златен лев Капитал" - АД, София, на основание чл. 223 ТЗ свиква редовно годишно общо събрание на акционерите на дружеството на 22.IV.2002 г. в 10 ч. в седалището на дружеството в София, ул. Кракра 19, при следния дневен ред: 1. отчет за дейността на дружеството през 2001 г.; предложение за решение: ОС приема отчета за дейността на дружеството през 2001 г.; 2. приемане на годишния счетоводен отчет и доклада на експерт-счетоводителя за 2001 г.; предложение за решение: ОС приема годишния счетоводен отчет и доклада на експерт-счетоводителя за 2001 г.; 3. освобождаване от отговорност членовете на съвета на директорите за дейността им през 2001 г.; предложение за решение: ОС освобождава от отговорност членовете на съвета на директорите за дейността им през 2001 г.; 4. промяна в седалището и адреса на управление на дружеството; предложение за решение: ОС приема предложението на съвета на директорите за промяна на седалището и адреса на управление на дружеството; 5. промени в устава на дружеството; предложение за решение: ОС приема предложените от съвета на директорите промени в устава на дружеството; 6. разпределение на печалбата на дружеството за финансовата 2001 г.; предложение за решение: ОС приема предложението на съвета на директорите за разпределение на печалбата на дружеството за финансовата 2001 г.; 7. избор на експерт-счетоводител за 2002 г.; предложение за решение: ОС избира за експерт-счетоводител на дружеството за 2002 г. лицето, предложено от съвета на директорите. Регистрацията на акционерите и техните пълномощници започва в 9 ч. на 22.IV.2002 г. При липса на кворум на основание чл. 227 ТЗ общото събрание ще се проведе същия ден в 11 ч., на същото място и при същия дневен ред независимо от представения брой акции. На основание чл. 223, ал. 4, т. 4 ТЗ юридическите лица се допускат за участие в събранието само ако представят официално заверен документ за актуална съдебна регистрация. Писмените материали по дневния ред са на разположение на акционерите на адрес: София, ул. Кракра 19, ет. 1.
Източник: Държавен вестник (19.03.2002)

Софийският градски съд на основание чл. 6 във връзка с чл. 174, ал. 2 ТЗ с решение от 30.Х.2000 г. по ф. д. № 12592/2000 вписа в търговския регистър акционерно дружество "Златен лев Капитал" - АД, със седалище и адрес на управление София, район "Средец", ул. Кракра 19, с предмет на дейност: управление на дейност по инвестиране в ценни книжа на парични средства, набрани чрез публично предлагане на акции, осъществявана от инвестиционни дружества на принципа на разпределение на риска, дружеството по занятие може да управлява портфейлите и на други институционални инвеститори. Дружеството е с капитал 100 000 лв., разпределен в 100 поименни акции с номинална стойност 1000 лв., с неограничен срок, управлява се от съвет на директорите в състав: Валентин Стефанов Карабашев - изпълнителен директор, Никола Алексов Зикатанов - изпълнителен директор, Петър Симеонов Александров - зам.-председател, Светослав Тодоров Батуров, Стефан Христов Петранов - председател, и Свилен Борисов Първулов, и се представлява от изпълнителните директори Валентин Стефанов Карабашев и Никола Алексов Зикатанов заедно и поотделно, като за сделки над 10 000 лв. - само заедно.
Източник: Държавен вестник (02.07.2002)

Софийският градски съд на основание чл. 6 във връзка с чл. 231, ал. 3 ТЗ с решение от 12.VI.2002 г. по ф. д. № 12592/2000 вписва промяна за "Златен лев Капитал" - АД: премества седалището и адреса на управление в София, район "Слатина", ул. Хосе де сан Мартин 67Б.
Източник: Държавен вестник (20.09.2002)

Съветът на директорите на Управляващо дружество "Златен лев Капитал" - АД, София, на основание чл. 223 ТЗ свиква редовно годишно общо събрание на акционерите на 3.ХII.2003 г. в 10 ч. в офиса на дружеството, София, ул. Постоянство 67Б, при следния дневен ред: 1. приемане на доклада за дейността и финансовия отчет на дружеството и доклада на експерт-счетоводителя за 2002 г.; предложение за решение - ОС приема доклада за дейността и финансовия отчет на дружеството и доклада на експерт-счетоводителя за 2002 г.; 2. приемане на решение за освобождаване членовете на съвета на директорите от отговорност за дейността им през 2002 г.; предложение за решение - ОС освобождава членовете на съвета на директорите от отговорност за дейността им през 2002 г.; 3. избор на дипломиран експерт-счетоводител на дружеството за 2003 г.; предложение за решение - ОС избира Стоянка Апостолова за дипломиран експерт-счетоводител на дружеството за 2003 г.; 4. приемане на решение за разпределение на печалбата на дружеството за 2002 г.; предложение за решение - ОС разпределя печалбата на дружеството за 2002 г., както следва: 10% за фонд "Резервен", останалата част остава като неразпределена печалба; 5. приемане на решение за промяна в седалището и адреса на управление на дружеството; предложение за решение - ОС променя седалището и адреса на управление на дружеството, както следва: София, район "Слатина", ул. Постоянство 67Б; 6. приемане на промени в устава на дружеството; предложение за решение - ОС променя устава във връзка с промяната на седалището и адреса на управление; 7. приемане на решение за избор на съвет на директорите поради изтичане на мандата на сегашния съвет, определяне на възнаграждението и гаранциите за управление; предложение за решение - ОС преизбира членовете на съвета на директорите и определя възнаграждението им и гаранциите за управление съгласно предложение на акционерите. Материалите по дневния ред на общото събрание са на разположение на акционерите всеки делничен ден от 10 до 16 ч. в седалището на дружеството. Поканват се всички акционери да присъстват лично или чрез упълномощени от тях представители. Регистрацията на акционерите започва на 3.ХII.2003 г. в 9 ч. При липса на кворум на основание чл. 227 ТЗ общото събрание ще се проведе в 10 ч. на 18.ХII.2003 г., на същото място и при същия дневен ред независимо от представените акции.
Източник: Държавен вестник (31.10.2003)

Финансовият надзор задължи "Златен лев Капитал" през следващите 6 месеца всеки понеделник да предоставя информация за дейността си пред Комисията по финансов надзор. Дружеството трябва да дава информация за стойността на инвестициите в акции и дългови ценни книжа на всяко свое публично дружество. Бордът на директорите на дружеството трябва да дава и мотивирано решение за всяка сделка с активи на ИД "Златен лев". Преди месец, КФН издаде акт за административно нарушение на борда на директорите на същото дружество. Обвинението беше за търговия с конфиденциална информация.
Източник: Сега (22.04.2004)

Софийският градски съд на основание чл. 6 във връзка с чл. 251, ал. 4 ТЗ с определение от 16.ХII.2003 г. допуска прилагането в търговския регистър по ф. д. № 12592/2000 на проверения и приет годишен счетоводен отчет за 2002 г. за "Златен лев Капитал" - АД.
Източник: Държавен вестник (22.10.2004)

Софийският градски съд на основание чл. 6 във връзка с чл. 231 ТЗ с решение от 16.ХII.2003 г. регистрира по ф. д. № 12592/2000 промени за "Златен лев Капитал" - АД: премества седалището и адреса на управление в София, район "Слатина", ул. Постоянство 67Б; вписва промени в устава.
Източник: Държавен вестник (22.10.2004)

Осемте лицензирани управляващи дружества у нас - "Елана фонд мениджмънт" АД, "Златен лев капитал" АД, "Капман асет мениджмънт" АД, "Карол капитал мениджъмънт" ЕАД, "КД инвестмънтс" ЕАД, "ОББ асет мениджмънт" АД, "ПФБК асет мениджмънт" АД и "Ти Би Ай асет мениджмънт" ЕАД, се обединяват в своя професионална организация. Тя ще се казва Българска асоциация на управляващите дружества /БАУД/, съобщиха учредителите. По този начин ще се вземат инвестиционните решения за опериране с парите на взаимните фондове, които у нас се учредяват като инвестиционни дружества. Такива са "Ти Би Ай", "Адванс инвест", "Елана еврофонд", "Капман". Три чужди банки у нас - Булбанк, Биохим и Експресбанк, също предлагат на банковия пазар взаимни фондове. В процес на развитие за същата услуга са ОББ и Банка ДСК. Новата асоциация ще представлява на 100% бизнеса на взаимните фондове, коментира Веселин Петров, изпълнителен директор на "Елана фонд мениджмънт". Той уточни, че в момента общите активи на инвестиционните дружества у нас са около 50 млн. лв., докато преди година са били само няколко милиона лева. Прогнозите са в близките 2 до 5 години те да нарастнат многократно до 200 млн. лв.
Източник: Монитор (29.11.2004)

Осем български управляващи дружества, които управляват активите на взаимните фондове, създават Българска асоциация на управляващите дружества /БАУД/. Това ще стане на 30 ноември /вторник/. Нейни учредители са Елана фонд мениджмънт АД, Златен лев капитал АД, Капман асет мениджмънт АД, Карол капитал мениджмънт ЕАД, КД Инвестмънтс ЕАД, ОББ асет мениджмънт АД, ПФБК асет мениджмънт АД и Ти Би Ай асет мениджмънт ЕАД. У нас популярността на тези фондове нараства бързо и се очаква те да бъдат алтернатива на традиционните банкови депозити.
Източник: Пари (29.11.2004)

Българска асоциация на управляващите дружества беше учредена от всички осем от тях. Целта на асоциацията е да се популяризира дейността на управляващите дружества, да се разработи етичен кодекс за работа в общността и да се сътрудничи с регулаторните органи, включително и при изготвянето на законопроекти и наредби. Асоциацията е създадена по закона за юридическите лица с нестопанска цел, каза Стоян Тошев, изпълнителен директор на Ти Би Ай Асет Мениджмънт и председател на асоциацията. Членове на съвета на директорите са представители на всички осем лицензирани управляващи дружества в България - Ти Би Ай Асет Мениджмънт ЕАД, Елана Фонд Мениджмънт АД, ПФБК Асет Мениджмънт ЕАД, Карол Капитал Мениджмънт ЕАД, КД Инвестмънт ЕАД, ОББ Асет Мениджмънт АД, Капман Асет Мениджмънт АД и Златен лев капитал АД. Дейността на управляващите дружества е уредена в Закона за публично предлагане на ценни книжа, като те подлежат на лицензиране от Комисията за финансов надзор. Дейността им включва управление на портфейли на инвестиционни дружества, пенсионни и здравноосигурителни фондове и застрахователни дружества.
Източник: Пари (01.12.2004)

Общото събрание на акционерите на "Златен лев-капитал" АД прие вчера оставката на изпълнителния директор Валентин Карабашев. Поста ще поеме Стефан Петранов, решиха акционерите. "Напускам по свое желание, защото започвам свой бизнес с ценни книжа", обясни Карабашев.
Източник: 24 часа (19.01.2005)

Софийският градски съд на основание чл. 6 във връзка с чл. 231 ТЗ регистрира с решение от 9.IV.2004 г. по ф. д. № 12592/2000 промени за "Златен лев капитал" - АД: заличава като членове на СД Петър Симеонов Александров и Свилен Борисов Първулов; заличава като изп. член на СД Никола Алексов Зикатанов; заличава като председател на СД Стефан Христов Петранов; вписва като председател на СД Никола Алексов Зикатанов; вписва като зам.-председател на СД Стефан Христов Петранов; дружеството се представлява самостоятелно от изп. директор Валентин Стефанов Карабашев, а за сделки над 10 000 лв. - само заедно с председателя на СД Никола Алексов Зикатанов.
Източник: Държавен вестник (22.04.2005)

Софийският градски съд на основание чл. 6 във връзка с чл. 231 ТЗ регистрира промени с решение от 23.IV.2004 г. по ф. д. № 12592/2000 за "Златен лев Капитал" - АД, в частта относно промени в устава - вписва промени в устава на дружеството съгласно протокол от ОС на акционерите от 1.IV.2004 г.
Източник: Държавен вестник (10.06.2005)

Софийският градски съд на основание чл. 6 във връзка с чл. 251, ал. 4 ТЗ с определение от 9.IV.2004 г. допуска прилагането в търговския регистър по ф. д. № 12592/2000 на проверения и приет годишен счетоводен отчет за 2003 г. на "Златен лев Капитал" - АД.
Източник: Държавен вестник (10.06.2005)

Софийският градски съд на основание чл. 6 във връзка с чл. 119, ал. 2 ТЗ регистрира промени по ф. д. № 12162/2003 за "Агровитал" - ЕООД: заличава като управител Христо Михов Памукчиев; вписва като управител Стефан Христов Петранов, който ще управлява и представлява дружеството.
Източник: Държавен вестник (17.06.2005)

Софийският градски съд на основание чл. 6 във връзка с чл. 231 ТЗ регистрира с решение от 20.I.2005 г. по ф. д. № 12592/2000 промени за "Златен лев Капитал" - АД: заличава като член на съвета на директорите и изпълнителен директор Валентин Стефанов Карабашев; вписва като изпълнителен директор Стефан Христов Петранов; дружеството ще се управлява и представлява самостоятелно от изпълнителния директор Стефан Христов Петранов, а за сделки над 10 000 лв. - само заедно с председателя на съвета на директорите Никола Алексов Зикатанов.
Източник: Държавен вестник (18.11.2005)

Проекти на средния бизнес за закупуване на други компании, сливане или разрастване на стойност от 3 до 6 млн. евро ще финансира новосъздаденият Balkan Accession Fund. Това съобщи Бистра Кирова, един от мениджърите на фонда за България, и допълни, че инвестициите ще са както у нас, така и в Румъния. Фондът досега е записал капитал от 19.901 млн. евро, като българското участие в него е 13%, което се поделя между Българо-американския инвестиционен фонд /БАИФ/ - 5%, инвестиционните фондове "Доверие Капитал" АД и "Златен лев" АД, както и физически лица /8%/, каза още Кирова. Румънско-американският инвестиционен фонд /РАИФ/ държи 25% дял от капитала на фонда. Други крупни инвеститори са Германското общество за инвестиции и развитие /DEG/ - със 25%, Холандският фонд за финансово развитие /FMO/ - 25%, както и други институционални инвеститори и частни инвестиционни фондове от България, Румъния и САЩ. Принципът на работа на фонда е, че капиталът за определена инвестиция се набира на пропорционален принцип, след като се вземе решение за финансиране на даден проект, обясни Кирова. Тези капиталови вноски позволяват фондът да бъде по-гъвкав, а не да блокира огромни пари по банкови депозити, допълни тя. Формите на финансиране ще са най-разнообразни - само дялово участие в капитала, чисти кредити, както и смесени форми - кредит и дялово участие или кредит с опция за трансформирането му в дялово участие при определени условия, каза още Кирова. Международната финансова корпорация /МФК, която е част от групата на Световната банка/ ще участва с 10 млн. евро в инвестиционен фонд, насочен към пазарите в България и Румъния, съобщи румънският Bucharest Daily News. Участието на МФК в капитала на фонда, който е 75 млн. евро, ще бъде около 13,3 процента. От БАИФ обаче уточниха, че МФК ще участва всъщност в увеличението на капитала на фонда. Дейността на фонда по-късно може да обхване и Хърватия, както и Сърбия и Черна гора. До момента фондът е набрал 20 млн. евро, като делът на РАИФ в сумата е 5 млн. евро, а на БАИФ - 1 млн. евро.
Източник: Монитор (29.11.2005)

Комисията за финансов надзор одобри проспектите на два договорни фонда, които ще се управляват от УД "КД Инвестмънтс". ДФ "КД Облигации България" ще е насочен към инвестиции в дългови инструменти и ще следва нискорискова инвестиционна стратегия, което предполага и по-нисък доход. Нетните активи ще могат да се инвестират в ДЦК, ипотечни, корпоративни облигации и други дългови инструменти. Също така ще може да се влагат в акции или дялове на фондове, които следват нискорискова стратегия и инвестират в облигации. Другият фонд, чийто проспект беше одобрен, е "КД Акции България", който ще инвестира предимно в български книжа, като в проспекта е разрешено те да заемат до 90% от портфейла, което предполага доста висок рисков профил, но и по-голяма доходност. Портфолио мениджърът на "КД Инвестмънтс" Тихомир Ганев заяви , че това е заложено в проспекта като граница и не е задължително акциите на български компании да са в оптималните нива. Според него е дадена възможност фондът да инвестира и на чужди борси, но няма да се излиза на водещите световни борси. Ще се цели запазване на балканския облик на фонда или ако има интерес, той ще е към регионалните борси. С новите два фонда се покриват всички нива на инвестиционен риск на предлаганите и управлявани от "КД Инвестмънтс" схеми. В момента работи ИД "КД Пеликан", което е инвестиционно дружество за разлика от двата нови фонда, които са на договорна основа. To е първото инвестиционно дружество от отворен тип у нас, което е учредено от чужда компания - словенската KD Group. То следва балансирана ивнестиционна стратегия - инвестира в акции и облигации на български емитенти. Според Тихомир Ганев с новите два фонда се дава много по-голяма свобода за инвестициите, тъй като са и по-специализирани. При тях името също е различно, с което се набляга на основния пазарен фокус - България. С двата си нови фонда управляващото дружество "КД Инвестмънтс" става поредното, което управлява повече от един взаимен фонд. Засега с по една действаща инвестиционен схема са единствено "Карол капитал мениджмънт" с ИД "Адванс инвест" и "Златен лев капитал" с ИД "Златен лев".
Източник: Дневник (30.03.2006)

Софийският градски съд на основание чл. 6 във връзка с чл. 231 ТЗ регистрира с решение от 27.VI.2005 г. по ф. д. № 12592/2000 промени за "Златен лев Капитал" - АД: заличава като член на съвета на директорите Никола Алексов Зикатанов; вписва като член на съвета на директорите и като председател Петър Симеонов Александров; дружеството ще се представлява самостоятелно от изпълнителния директор Стефан Христов Петранов, а за сделки над 30 000 лв. - само заедно с председателя на съвета на директорите Петър Симеонов Александров.
Източник: Държавен вестник (20.06.2006)

Комисията за финансов надзор /КФН/ издаде разрешение на УД „Златен лев Капитал" АД, действащо от името и за сметка на ИД „Златен лев", да инвестира до 20 на сто от активите на дружеството в акции на "Биовет" АД. Инвестицията трябва да се осъществи при спазване на ограничението общата стойност на вложенията до 20% да не надвишава 40 на сто от активите на инвестиционното дружество. По последни данни активите на "Златен лев" са на стойност 8,758 млн. лв. За първите девет месеца на годината инвестиционното дружество обяви положителен финансов резултат от 191 хил. лв. спрямо 433 хил. лв. за сравнимия период на миналата година. "Златен лев" има инвестиции в 22 предприятия на обща стойност 4,854 млн. лв.
Източник: Монитор (19.10.2006)

Софийският градски съд на основание чл. 6 във връзка с чл. 231 ТЗ с решение от 16.ХI.2005 г. по ф. д. № 12592/2000 вписа промени за "Златен лев капитал" - АД: вписва увеличение на капитала от 100 000 лв. на 250 000 лв. чрез издаването на нови 150 безналични поименни акции с номинална стойност 1000 лв.; вписва промени в устава на дружеството съгласно протокол от общото събрание на акционерите от 1.IХ.2005 г.
Източник: Държавен вестник (28.11.2006)

"Златен лев капитал" е едно от най-малките управляващи дружества в България със своя единствен фонд ИД "Златен лев". Това обаче е първото инвестиционно дружество от отворен тип, създадено в България. През юли 1999 г. инвестиционното дружество от затворен тип "Златен лев", наследник на едноименния приватизационен фонд, се преобразува в отворено дружество, в резултат на което се раждат две нови юридически лица. Това стана след промени в нормативната уредба, които забраниха на инвестиционните дружества да не притежават повече от 10% от дадена компания. Така се родиха и две нови компании - "Златен лев холдинг" и първото инвестиционно дружество от отворен тип в България "Златен лев". В него останаха малките дялове на бившия приватизационен фонд, а в холдинга - предприятията, в които бившият фонд държи големи пакети. Според проспекта на фонда той следва балансирана инвестиционна стратегия, като може да инвестира до 65% от активите си в акции, между 6 и 12% в ДЦК, до 15% в чуждестранни ценни книжа, до 65% в облигации и паричните средства трябва да са между 10 и 15% от активите му. Към 20 март нетната стойност на активите на инвестиционното дружество са 8.955 млн. лв. Към края на февруари акциите, които е притежавал фондът, са за 4.753 млн. лв. С най-голям дял са били акциите на "Биовет" - 894 хил. лв., следвани от тези на "Пловдив Юрий Гагарин" за 484 хил. лв. От началото на годината доходността, която е реализирал фондът, е 2.97%. "Златен лев" засега остава и единственият отворен фонд, който през миналата година прекрати за 6 месеца от април емитирането и обратното изкупуване на свои акции. Това се наложи заради промяна в наредба за преоценка на активите, която силно ги увеличи. От ръководството на фонда тогава решиха да излязат в 6-месечен затворен период с цел запазване правата на акционерите.
Източник: Дневник (20.03.2007)

Софийският градски съд на основание чл. 6 във връзка с чл. 231 ТЗ с решение от 12.IV.2006 г. по ф. д. № 12592/2000 вписва промени за "Златен лев Капитал" - АД: вписва промяна в предмета на дейност: управление на дейността на колективни инвестиционни схеми и на инвестиционни дружества от затворен тип, вкл. управление на инвестициите, администриране на дяловете или акциите, вкл. правни услуги и счетоводни услуги във връзка с управление на активите, искания за информация на инвеститорите, оценка и изчисляване цената на дяловете или акциите, контрол за спазване на законовите изисквания, водене на книгата на притежателите на дялове или акционерите, разпределение на дивиденти и други плащания, издаване, продажба и обратно изкупуване на дялове или акции, изпълнение на договори, водене на отчетност, маркетингови услуги; управляващото дружество може да предоставя и следните допълнителни услуги: управление в съответствие със сключен с клиента договор, на индивидуален портфейл, вкл. такъв на институционален инвеститор, включващ ценни книжа, по собствена преценка, без специални нареждания на клиента, предоставяне на инвестиционни консултации относно ценни книжа; вписва промени в устава, приети на ОС на акционерите, проведено на 30.I.2006 г.
Източник: Държавен вестник (19.06.2007)

Софийският градски съд на основание чл. 491а, ал. 2 ГПК във връзка с чл. 251, ал. 4 ТЗ с определение от 12.VI.2006 г. допуска прилагането в търговския регистър по ф. д. № 12592/2000 на проверения и приет годишен финансов отчет за 2005 г. на "Златен лев капитал" - АД.
Източник: Държавен вестник (24.08.2007)

Софийският градски съд на основание чл. 6 във връзка с чл. 231 ТЗ с решение от 13.VII.2006 г. по ф. д. № 12592/2000 вписва промени за "Златен лев капитал" - АД: заличава като член и председател на съвета на директорите Петър Симеонов Александров; вписва като член и председател на съвета на директорите Екатерина Иванова Радева; дружеството ще се представлява самостоятелно от изпълнителния директор Стефан Христов Петранов, а за сделки над 30 000 лв. - само заедно с председателя на съвета на директорите Екатерина Иванова Радева.
Източник: Държавен вестник (02.10.2007)

Софийският градски съд на основание чл. 6 във връзка с чл. 231 ТЗ с решение от 4.ХII.2006 г. по ф. д. № 12592/2000 вписа промени за "Златен лев Капитал" - АД: заличава като член на съвета на директорите Светослав Тодоров Батуров; вписва като член на съвета на директорите Радослав Златанов Цончев - председател; заличава като председател на съвета на директорите Екатерина Иванова Радева; дружеството се представлява самостоятелно от изпълнителния директор Стефан Христов Петранов, а за сделки над 30 000 лв. - само заедно с всеки един от останалите двама членове на съвета на директорите - Радослав Златанов Цончев - председател, и Екатерина Иванова Радева.
Източник: Държавен вестник (05.12.2007)

Софийският градски съд на основание чл. 6 във връзка с чл. 231 ТЗ с решение от 17.VII.2007 г. по ф.д. № 12592/2000 вписа промени за “Златен лев капитал” - АД: вписва промяна в броя на членовете на съвета на директорите от трима на четирима; вписва като член на съвета на директорите и изпълнителен директор Мильо Алексов Зикатанов; заличава като изпълнителен директор Стефан Христов Петранов; дружеството ще се представлява от изпълнителния директор Мильо Алексов Зикатанов.
Източник: Държавен вестник (12.12.2008)

Софийският градски съд на основание чл. 491а, ал. 2 ГПК във връзка с чл. 251, ал. 4 ТЗ с определение от 4.VII.2007 г. допуска прилагането в търговския регистър по ф.д. № 12592/2000 на проверения и приет годишен финансов отчет за 2006 г. на “Златен лев капитал” - АД.
Източник: Държавен вестник (12.12.2008)

Централният депозитар ще трябва да промени таксите, които събира от управляващите дружества реши Комисията за защита на конкуренцията (КЗК) след жалба на "Златен лев капитал". В нея от управляващото дружество се оплакват, че депозитарът събира от тях същите такси като от публичните компании, без да има нужда от това. Конкретният повод е плащането за водене на актуална книга на акционерите и такса за обслужване на акции на дружествата, по които няма почти никакво движение. В момента по тарифите на депозитара за обслужване на книга на акционерите се плаща месечно поне 480 лв., обясни Катя Радева, юрист на "Златен лев капитал". Отделно управляващите дружества са задължени да плащат по 1500 лв. годишна такса за членство в депозитара. На практика тези дружества нямат нужда от постоянно поддържане и промени в акционерните книги, тъй като собствениците им рядко се сменят за разлика от публично търгуваните компании. След жалбата на "Златен лев" от КЗК са одобрили да се въведе промяна в тарифите на депозитара, които трябва да станат факт до края на януари. Институцията вече ще има такса за първоначална регистрация на емисия акции и отделна за изваждане на книга на акционерите. Сега последната се плаща независимо дали изобщо има нужда да се вади нова книга с промени в собствеността. На депозитара ще се плаща за поддържане на общата сметка на емисията от управляващото дружество. За индивидуалните сметки на инвеститорите в него ще плащат самите те. Такса ще продължи да се плаща за обслужване на винкулирани акции, както и досега. Винкулираните книжа са акции, за които има ограничения при прехвърлянето им. До редакционното приключване на броя никой от депозитара не беше открит за коментар. Катя Радева каза пред "Дневник", че все още обмислят дали да обжалват решението на КЗК, тъй като с него са взети предвид само част от оплакванията им. От "Златен лев" искат депозитарът да им върне 4 хил. лв., платени от тях за последните години. В продължение на пет години управляващото дружество не е плащало една част от таксите, които е смятало за неправомерни. Става въпрос за общо 1720 лв., заради които Централният депозитар е заплашил "Златен лев" с прекратяване на членството. След като дружеството ги е платило, мярката не е била приложена, но сега то си иска парите обратно. Проблемът с таксите на депозитара е обсъждан и от Българската асоциация на управляващите дружества, която е подкрепила "Златен лев", обясни Катя Радева. Според други членове на БАУД искането им е напълно основателно и те също смятат за неправилно да плащат същите такси като публичните компании.
Източник: Дневник (29.12.2010)

Най-печелившите български взаимни фондове са с доходност между 30 и 50% до септември Взаимните фондове в България от началото на годината отчитат двуцифрени доходности от итнестиции в регионални фондове и такива, залагащи на суровини. Дори инвестиция в консервативен фонд носи прилична доходност, която поне може да предпази от инфлация. За сравнение с банковите депозити не може да става и дума, където въпреки лекото раздвижване лихвите остават между 0 и 1% по годишни депозити, с изключения за някои по-дългосрочни предложения, където могат да достигнат и 3%, но с условие да се заключат пари за по-дълъг период. Селекцията е сред почти 150 фонда, като при рисковите и смесените балансирани повече са на печалба за деветмесечието, а при смесените консервативни, облигационни и на паричния пазар няма нито един на минус. Пасивно управляваните стратегии продължават да са печеливши. Лидерството си по доходност от началото на годината запазва борсовият търгуван фонд на "Експат капитал", който следи водещия индекс на борсата в Словения. Expat Slovenia SBI TOP UCITS ETF е с над 50% печалба за 9 месеца към края на септември, а за 12 месеца тя е 57%. Това е и най-големият фонд на управляващото дружество със 7.6 млн. евро активи. Следващите два фонда по доходност също са на компанията - тези върху водещите индекси в Гърция и Чехия, като тези по други регионални пазари също са с двуцифрена доходност. Изключение правят Македония, Сърбия и Словакия. Борсовият фонд Expat Macedonia MBI10 беше лидер с доходност от над 50% през миналата година, но от началото на тази е надолу с близо 2%, но все пак с 12% нагоре за година. Българската борса също е сред печелившите в региона и борсовия фонд на "Експат" върху Sofix носи 18.8% за деветмесечие и 20% за година. Единственото друго дружество, което прилага пасивна стратегия, е "Златен лев капитал" - с един от своите фондове той инвестира в индекса BGTR30 и реализира доходност 9%. През последните години борсово търгуваните фондове и техните пасивни стратегии предизвикват все по-голям интерес. При активно управляваните стратегии лидери са два фонда на "Скай управление на активи" - "Скай финанси" и "Скай нови акции", с доходност над 30%. Визията на фонд мениджърите тук е насочена също към регионални и европейски пазари - инвестиционният фокус на първия фонд са европейски банки и финансови институции, докато на втория са публични компании предимно от Югоизточна Европа. С такъв фокус е и "Адванс възможности в Нова Европа", който е с над 30% доходност. Златото бие всички активи със своите 50% доходност от началото на годината. Това се отразява и на фондовете, които го следват (пасивният "Експат голд"), както и на тези, инвестиращи в природни ресурси и компаниите, свързани с тях. "Експат природни ресурси" също се възползва от това - структурирането му се консултира от Боян Рашев, създател на консултантската фирма за устойчиво развитие "denkstatt България", която беше придобита от EY. От създаването му в края на 2022 г. до началото на тази година фондът не носеше почти никаква доходност. Фондът започна да расте бързо от дъното на 8 април и към днешна дата отчита 75% ръст за точно 6 месеца. При общи активи на българските фондове около 4 млрд. лв. на домакинства се падат около 1.5 млрд. лв. Още толкова има в чуждестранни фондове, които обаче не са към БАУД, но пък общо са привлекли от местния пазар почти 9 млрд. лв. Така основни вложители остават пенсионни и застрахователни дружества. На фона на банкови депозити за 100 млрд. лв. всичко това изглежда малко незначително, но пък и говори за голям потенциал.
Източник: Капитал (14.10.2025)

Най-печелившите взаимни фондове за първото тримесечие в България През миналата година активите на 150-те български взаимни фондове са се увеличили с над 250 млн. евро и за първи път преминават 2 млрд. евро - 2.165 млрд. евро по последни данни на БНБ. Силно застъпен от сектора на енергетиката е лидерът по доходност - борсовият фонд на "Експат", който следи водещия индекс на борсата в Букурещ - BET 20. За първото тримесечие тя е над 13%. Индексът BET е доминиран от финансовия и енергийния сектор, като има няколко държавни компании, които са в него и предизвикват силен местен и международен интерес, като "Хидроелектрика", държавния оператор на АЕЦ "Черна гора" и други. Единственото друго дружество, което прилага пасивна стратегия, извън фондовете на "Експат" е "Златен лев капитал" - с един от своите фондове "Златен лев 30" той инвестира в индекса BGTR30 и реализира доходност над 8%, което му отрежда петото място. Второ и трето място също се заемат от компании, залагащи на природните ресурси, като благодарение на тях в челото се промъква и нов претендент - "Тексим комодити стратеджи", малък фонд на управляващото дружество на Тексимбанк. Балансираните стратегии също успяват да донесат добра доходност за тримесечие, като лидер в тази категория е "С-Микс", който се управлява от "Каман капитал". В портфейла му преобладават инвестиции в български акции, малка част в чужди, а останалата е в други дялове и облигации. През последните 10 години фондът винаги е бил на годишна печалба, която варира между 0.5% (в най-лошата година след ковид - 2022) до 9.1% през следващата. Интересно е, че пет от шестте фонда на управляващото дружество попадат в класациите, още два са при балансираните схеми, а другите са на второ и трето място при тези в бондове. Според данните на БНБ местните фондове са инвестирали в България едва 1 млрд. евро, което е половината от активите им.
Източник: Капитал (14.04.2026)